异常是对有效市场假说（EMH）的偏离，有效假说是金融经济学领域的主要研究领域之一。本文旨在研究2002年至2017年期间印度股市中存在这种偏差（即盈余公告后漂移（PEAD）异常）的情况。检查PEAD异常似乎是研究不足的领域印度是世界上增长最快的主要经济体之一。横截面Fama和MacBeth[1]回归以及配对t检验是用于分析的工具。结果显示出具有统计学意义的PEAD，并且该结果对于亚周期分析是可靠的。即使在考虑了其他变量（例如贝塔值，市值，市净率（市净率），非流动性和特殊波动性）之后，异常现象仍然存在。监管机构可以将调查结果用作实现市场效率目标的输入，而交易者和投资者可以设计其策略以